重生之投资时代 第113节
“那么，在它可容纳的资金体量范围内，我们就只需要选择边际效应最强、业绩弹性最高，未来潜力最大的股票，进行建仓就可以了。”
“坐在最强的风口上……”
“就算是择时、选股能力差一些，那也会被风带出很远的距离。”
“所以，我才说，长线思维中，行业选择，远比个股选择，更为重要。”
“主线选择上……我没有异议。”黎梦认同苏禹的投资理念，说道，“那么，具体的股票标的选择和整体的操作思路上呢？”
“当前市场……”
“正如你所说，市场资金已经选择了这条主线作为行情突破。”
“这从沪弱深强近乎半年时间以来，整个创业板的炒作路径，一直围绕‘移动支付、手机游戏、可穿戴设备、移动网络服务、苹果电子产业链……’这些‘移动互联网’衍生概念和行业在进行，就可以看出来。”
“但就因为市场资金，已经抓住了这条线炒作了几乎半年的时间。”
“直接导致这些概念行业里的核心成长股、概念股，基本上全部处于高位，其估值水位高出整个市场至少30％乃至一倍的距离。”
“如果说，我们提前几个月，哪怕只是两个月。”
“在4月份建仓，参与这些主线，都会有个很好的介入位置。”
“但现在面对这些已经被市场各路资金，炒到天上的股票，咱们再入场，就算这些票往上还有很大的想象空间和预期空间，恐怕短期的巨幅回撤，也免不了，很容易给我们基金造成初期的不利影响。”
“这就是择时和眼界问题了。”苏禹说道，“如果一支票的预期空间是十倍，那么承受30％、40％的回调，也就不算什么了。”
“至于给基金造成的初期不利影响。”
“你是想说初期净值回撤，会让投资我们的那些投资者信心收到打击，是吧？”
“但你要想到封闭期是一年，只要我们在投资策略上没有错，且严格执行了操作方式，那么客户们自然也没什么好指责的。”
“投资，束手束脚，是不行的。”
“怕买高了，怕卖低了，往往到头来……只能是错过机会，错失利润，什么也没得到。”
“而且……”
“最近市场，由于金融机构错判形势，导致的市场严重钱荒。”
“致使股市近大半个月，都在下行通道中，无论是大型机构持股，还是市场中的许多私募基金、游资，都被流动性拖累，在不断卖出。”
“许多核心股票，在这大半个月，可谓是暴力回撤。”
“虽然这些票，在整个市场活跃资金，依然汇聚在‘移动互联网’这条主线附近炒作的情况下，不可能再跌回第一季度的启动平台上，但这也是不错的入场时机了。”
“投资不能苛求所有的入场、出场机会，都是完美的。”
“在投资交易的领域里，有时候朦胧主义，远比完美主义，更为重要。”
俩人讨论间，车子已经到了车库，黎梦将车停到车位上，然后与苏禹同步下车，走进电梯，脑海中依然回味着苏禹所说的一些话。
她原本以为自己的投资水平，与苏禹相比，应该差距不是太远。
但现在，经过对方的一段时间指导和交流。
她才发现，自己与对方，无论是在理论还是实践上，差距都不是一点点。
“至于你刚才所说的交易操作思路上……”苏禹在电梯里，接上之前的话题，继续道，“4个亿的资金，要想像我之前那样，利用短线打板的操作方式，来疯狂提升净值，是不太现实的。”
“毕竟当前市场上，能够四两拨千斤的概念热点股票。”
“至少在市场投资情绪没有全面恢复，在市场成交额没有突破千亿成交之前，基本上不会出现能容纳单个投资者，4个亿快速进出的这么大流通盘体量。”
“所以，在操作选择上，恐怕还得分两步走。”
“分两步走？”黎梦有些纳闷，不知道他指的是什么，问道，“哪两步？”
选股逻辑
“短炒与长线并重。”苏禹说道，“要有机构的思维，也要有游资的操作水平，也就是说我们要想在短期内，作出靓丽的业绩，不但要与机构抢筹码，还要与游资争食，引导市场的概念炒作行情。”
“资金分两部分……”
“一部分做长线投资，选择优质的，具有巨大业绩爆发潜力的股票。”
“这部分资金，买入筹码之后，只要基本面没有兑现，那么无论股票涨跌，都死咬不放，期间可以利用交易员进行日内操作，适当性的减少持仓间的回撤，并训练交易员的盘感和交易执行原则。”
“这一部分的资金操作，我决定由你来负责。”
“另一部分资金，留出来用于激进性的短线炒作，进行情绪投资，这部分由我负责。”
“短炒的净值波动会很大，但长线持股，净值波动却相对平稳，两者兼容并济，无论风险回撤上，还是净值走势上，应该都会更好看一些。”
“但无论短炒，还是长线持股。”
“围绕着‘移动互联网’这一条主线投资的策略，是不变的。”
“可以！”黎梦回道，“只要是有利于基金的净值成长，无论是长线持股策略，还是短线炒作策略，我觉得都无所谓。”
“既然在操作策略上无异议……”
苏禹开门走进房间，换了鞋子，微笑道：“那我们再讨论一下主线投资策略下的个股标的选择吧。”
说着，苏禹也不等黎梦回应。
走进卧室，换了一身衣服，然后抱着笔记本电脑，就来到了客厅。
黎梦换了一身稍微宽松的睡衣，然后在卫生间收拾了一会，这才来到客厅，也打开了自己的电脑，向苏禹展示自己选出来的拟投资标的。
苏禹看了一眼她之前选的股票。
只见主要分布于白电、医药、电子信息、移动互联网几大板块，有稳健个股，有激进个股。
稳健的，历史表现优异的，主要是美的、格力、复兴医药、常春高新几支。
相对激进的，有打进苹果产业链的歌尔声学、欧菲科技，以及移动互联网金融领域的同花顺、东方财富两支。
“白色家电、医药，是市场牛熊穿越之中的长牛板块领域。”
随着苏禹查看自己的选股方案，黎梦在一旁解释着逻辑：“而且这两大行业的周期性并不明显，且都还处于行业持续增长，优秀公司市场占有率进一步渗透，业绩和行业规模同步增长的时期内。”
“格力在空调领域，已经占据了绝对的领导地位，技术和品牌护城河显著，而且……听说后续产品线，还要向手机领域扩张，还有就是它的分红和历史业绩表现，都很优秀，综合衡量，在整个a股市场中，应该很难找出比它基本面更为优秀的股票了。”
“至于美的……品牌效应和主打产品的市场渗透率，都在进一步提升，并且它的产品线扩张、品类扩张，比格力更为激进一些，在白电这个持续增长，雪道很厚的行业里，其持续增长的潜力，我认为比格力，应该是不相上下的。”
“复兴医药，业绩优秀，无论是其研发能力、仿制药市场生产、销售能力、还是其拓展能力都很难，在国内的医药行业，算是常青树，向上的持续增长空间未知，但向下的空间基本上没有，算是相当稳健增长型